Компания ADE Professional Solutions подготовила обзор рынка M&A с участием российских активов за I полугодие 2011 года. В указанный период в Сибири была зарегистрирована 21 завершенная сделка с участием российских активов на общую сумму 1 816,43 млн. долл. США. Средняя стоимость сделки составила 86,5 млн. долл. США. Сделок с раскрытой информацией – 29%.
По итогам полугодия, 10% общего объема инвестиций приходится на Сибирь, при этом по количеству сделок регион занимает третье место.
В целом распределение внутри Сибирского федерального округа носит относительно равномерный характер. Основными регионами покупки активов стали Новосибирская и Кемеровская области – по 6 и 5 сделок соответственно.
В I полугодии 2011 года лидирующее положение по величине направленных инвестиций занимали энергетические компании (518,98 млн. долл. США, что составляет 29% объема рынка). Затем добыча угля – 287,20 млн. долл. США (16%) и пищевая промышленность – 14% (259,49 млн. долл. США).
По итогам полугодия было зафиксировано 18 сделок с контрольным пакетом (50%+1 акция и более), что составляет 86% от общего количества. Объем сделок с раскрытой информацией составил 518,98 млн. долл. США.
Как отметил Евгений Рудаков, партнер компании ADE Professional Solutions: «Все зарегистрированные в Сибирском федеральном округе сделки не носили крупный характер и были на сумму менее 300 млн. долл. США. Из общего числа можно выделить продажу 100% акций ООО «Шахта «Листвяжная» и 100% акций ЗАО «Обогатительная фабрика «Листвяжная» холдинговой компании «СДС-уголь» на сумму 280 млн. долл. США».
Методология
Использованные в данном исследовании количественные показатели основаны на информации о завершенных сделках из открытых источников: Merger.ru, Quote, AK&M, журнал «Слияния и поглощения».
Исследование подготовлено на основании данных о сделках, заключенных в период с 1 января по 30 июня 2011 года. В расчетах, там, где это необходимо, использовался средний курс доллара за полугодие, составивший 28,43 руб. за
1 доллар США.
Оценка стоимости корпоративных интеграций в каждом месяце осуществлялась на основе:
· раскрытых участниками данных о сумме сделок,
· экспертной оценки цены сделок с нераскрытой информацией,
· доли сделок, цена которых не определена.
В первом полугодии 2011 года 44% от общего количества сделок сопровождалось открытой информацией о цене. Предполагается, что полученная на основе данных участников и экспертов общая сумма сделок является долей от общей оценки рынка, измеряемой соотношением числа «определенных» сделок и их общего количества. При данном расчете сделки стоимостью более 300 млн. долл. США не участвуют в расчете доли и прибавляются к итоговым результатам.
Компания ADE Professional Solutions оказывает консультационные услуги в области финансов предприятиям различных отраслей в России и за рубежом с 2004 года. В 2010 году компания вошла в список крупнейших консалтинговых групп по данным РА "Эксперт".
Основные направления деятельности:
· подготовка отчетности по МСФО, автоматизация подготовки консолидированной отчетности
· проведение финансовой и налоговой экспертизы (due diligence)
· финансовые расследования
· управление проектами по первичному размещению акций (IPO) со стороны клиента
· проведение анализа системы внутреннего контроля
· планирование использования персонала.
Основные клиенты: «РусГидро», «Атомредметзолото», «Миэль», ОГК-2, «Vimetco», «Интегра», «Media3», группа компаний «AES» в Казахстане, «Русджам», Urals Energy, «Тривон», ОАО «АВТОВАЗ», ЗАО «Ланч», ООО «Мазда Мотор Рус», Loyalty Partners Vostok, ОАО «Ямал СПГ», Группа «ОГО», Фонд Storm Capital Management и др.
